记者|陈靖

界面新闻记者据悉，近日，证监会向产业里面发表通报称，经整理排查，仍有一个别企业三年整改期限届满后存留境外子企业股权架构不简明清楚或境外子企业、返程子企业营业范畴不合规等难题，另有个别企业事业程序与整改态度存留难题。

值得注意的是，本次排查发觉，未达成存在数量整改的企业多为产业范围居前的证券企业，被点名的包括中信证券、光大证券、海通证券、中金企业、信达证券和诺安基金。

2018年9月25日，证监会发表《证券企业和证券投资基金治理企业境外设立、采购、参股经营机构治理法子》（之下简单称呼《境外法子》），依照“聚集主业、架构清楚、管制有用”的准则，强化了证券基金企业在境外设立经营机构的看管请求，并准确存在数量境外子企业不适合请求的，理当在3年内达成整改（截止2021 年9月25日）。

境外子企业股权架构大幅简单化

通报指明，通过3年多的整改，产业境外子企业股权架构大幅简单化，非金融相干营业根本剥离，对境外子企业管制进一步增强，详细概况如是：

一是股权架构大幅简单化。整改前，有13家证券基金企业境外子企业层级达到五级及以上，此中2家证券企业层级甚而高达八级；另一方面，产业普及存留不业余子企业下设不业余子企业、SPV 下设不业余子企业等概况，股权架构冗长繁杂，全产业境外子企业（含SPV）数量高达约1200家。截止2021年9月25日，除3家证券企业外，五级及以上子企业已清零，不业余子企业下设不业余子企业、SPV下设不业余子企业等嵌套难题已根本解决，全产业境外子企业数量减至约970家，较整改前降低约19%。

二是主业愈加突出。整改前，有22家企业的境外子企业经营物业代理、移民、房地产基金治理等非金融相干营业或许放债营业，惨重脱离主业；有15家企业的境外子企业在国内返程设立子企业从事私募基金治理、另类投资、房地产、融资租借等营业，与母企业同业竞争，背离境外子企业设立初衷。

整改后，除个别证券企业外，其余20家企业的非金融相干营业和放债营业悉数清算完结；8 家企业清算完结返程子企业的相干营业，其它企业根本仅有少量的存在数量营业未清算，未产生新加不适合《境外法子》划定营业的概况。

三是管制能力进一步提高。各企业按《境外法子》请求，在境外子企业企业章程中准确了应由股东会和董事会审议的事项，为子企业装备了适合《境外法子》请求的董事和高管，构建了境外子企业决策跟进及成果估价、重要事项汇报、里面稽核和外部审计、消息隔离和风险隔离等管制体制，母企业对境外子企业的管制进一步增强。

5家券商和1家基金企业被采用看管举措

经整理排查，尽管产业全体贯彻《境外法子》各项请求，但有一个别企业整改事业较为繁杂，在境外子企业股权架构、营业范畴、章程等方面仍存留部分未达成整改事项，最重要的如是：

一是个别企业境外子企业股权架构不简明清楚。

如中信证券存留控股平台下设控股平台、不业余子企业下设不业余子企业、SPV下设子企业、股权架构层级高达8层等难题；诺安基金在唯有1家持牌子企业的概况下，设有2层控股平台，层级较为冗余；光大证券未达成至少1家子企业、1家SPV的注销，以及11家子企业、3家SPV的层级调度；中金企业仍有46家冗余的SPV未达成清算和22家SPV未达成层级上翻。

二是个别企业境外子企业、返程子企业营业范畴不合规。

如海通证券境外子企业返程设立的融资租借企业从事的商业保理营业未按期清算，该营业不隶属“融资租借”营业范畴，境外子企业以自有资金所投资国内名目亦未达成清算；信达证券返程参股企业从事私募基金治理营业；中信证券存留境外子企业从事非金融相干营业（房地产基金治理）和返程子企业从事征询、探讨等营业的难题；光大证券境外子企业从事的移民效劳不隶属金融相干营业范围，存在数量营业未按期达成清算；中金企业返程子企业从事中金企业自用房地产投资开发名目，营业范畴不适合划定，且当中链条较旧、易游离于看管之外。

三是个别企业境外子企业章程未及时修订。

如海通证券、信达证券、中金企业未对比《境外法子》相关划定修订境外子企业章程。

四是个别企业事业程序与整改态度存留难题。

如海通证券境外子企业下属至少 12 家机构（包括3家子企业、9家SPV等）的设立未按划定履行或许履行完结登记程序，企业境外股权架构整理以及整改方案制订事业不认真，存留重要错漏；信达证券整改踊跃性不够，事业进展缓慢，对相干承诺事项的作出和执行较为随便；中信证券2015年设立的境外子企业未依照那时《证券法》的划定报证监会审核；诺安基金相干境外子企业非全资设立，与上报证监会的设立方案不绝对，但企业未曾就上述设立方案的重要调度汇报证监会，后亦未按期达成该子企业的注销或许全资采购事业。

基于上述难题，证监会显示，将区分情节轻重，区别对海通证券、信达证券采用责令改正、同一时间对分管高管和合规总监采用看管谈话的看管举措；对中信证券、光大证券、诺安基金采用责令改正的看管举措；对中金企业采用出示警示函的看管举措。

全体看来，本次未达成存在数量整改的企业多为产业范围居前的证券企业，这与其走出来较早、国外采购举止较多，导致整改事业量相对较大、耗时相对较旧具备必定关连，但也与其在整改进程中主观态度不踊跃或事业不认真有相干性。

证监会显示，期望全产业引认为戒，持续增强对境外子企业的管制，压实母企业主体责任，防止难题反弹。